Le président de la SEC, Gary Gensler a répertorié trois façons d'identifier un projet de crypto-monnaie frauduleux

Gensler a énuméré trois signes d'une arnaque potentielle :

• Le projet n'a pas de documentation claire sur la façon dont il fonctionne et prévoit d'atteindre ses objectifs ;
• l'entreprise ne démontre pas la conformité réglementaire ;
• Les fondateurs du projet ne peuvent pas expliquer en termes simples en quoi consiste le projet.

Le chef de la SEC a mis en garde les auditeurs contre l'offre de rendements élevés et l'appel à des investissements précipités en référence au FOMO. Il leur a rappelé qu'il considérait la plupart des actifs numériques comme des titres non enregistrés.