أشهر الأنماط الهبوطية في التداول

هناك العديد من المفاهيم المختلفة في تداول العملات المشفّرة التي قد تبدو صعبة الفهم في البداية. هل تساءلت يومًا ما هي الأنماط الهبوطية ولماذا يراقبها المتداولون عن كثب؟ في هذه المقالة نجيب عن هذه الأسئلة، مع أمثلة لأكثر الأنماط شيوعًا وطرق استخدامها.

ما هو النمط الهبوطي في التداول؟

النمط الهبوطي هو نمط شموع على الرسم البياني يُظهر تزايد ضغط البيع واحتمال انعكاس السعر إلى الأسفل أو استمرار الهبوط. تظهر هذه الأنماط عادةً بعد صعود، وتُشير إلى ضعف المشترين وبدء سيطرة البائعين على السوق. ببساطة، النمط الهبوطي إنذار بصري بهبوطٍ محتمل يساعد المتداولين على معرفة الوقت الأنسب للبيع أو فتح صفقة بيع (Short) أو جني الأرباح لتجنّب الخسائر عند تراجع السوق.

قائمة أشهر الأنماط الهبوطية

في تداول العملات المشفّرة توجد أنماط هبوطية كثيرة لتحليل السوق. جمعنا لك أفضل 5 أنماط انتشارًا واستخدامًا:

• الابتلاع البيعي (Bearish Engulfing);
• نجمة المساء (Evening Star);
• غطاء السحابة الداكنة (Dark Cloud Cover);
• الشهاب/النجمة الهابطة (Shooting Star);
• ثلاثة غربان سود (Three Black Crows).

بعد ذلك سنستعرض كل واحد منها على حدة لتفهم بدقّة ما الذي يمثّله هذا النمط.

الابتلاع البيعي (Bearish Engulfing)

الابتلاع البيعي نمط انعكاسي يظهر بعد اتجاهٍ صاعد ويدل على أن البائعين استحوذوا بالكامل على زمام المبادرة من المشترين. يتكوّن من شمعتين: شمعة صعودية صغيرة تليها شمعة هبوطية كبيرة تبتلع جسم الشمعة الأولى بالكامل. هذا الانتقال الحاد من الشراء إلى البيع يشير إلى تغيّر مزاج السوق.

يرى المتداولون أن الابتلاع البيعي إنذارًا لضعف الاتجاه الصاعد وبداية هبوطٍ محتمل. بعد ظهوره، يفكّر كثيرون في البيع، أو جني الأرباح، أو فتح صفقات بيع.

نجمة المساء (Evening Star)

نجمة المساء نمط انعكاسي هبوطي من ثلاث شموع يظهر بعد صعود، ويُشير إلى أن الزخم الصاعد يفقد قوته. تتشكّل شمعة صعودية كبيرة، تليها شمعة صغيرة تعكس حالة عدم يقين، ثم شمعة هبوطية كبيرة تُغلق دون منتصف الشمعة الأولى. هذا التسلسل يعني انتقال السوق من شراء واثق إلى ضعف ثم ضغط بيعي واضح.

يُنظر إلى نجمة المساء كإشارة لاحتمال انعكاس السوق هبوطًا. وتزداد قوة النمط إذا ظهر عند مقاومة أو ترافق مع ارتفاع في الأحجام. بعد ظهوره يستعد كثيرون للهبوط: يجمعون الأرباح، يخفّضون المراكز، أو يدرسون دخول صفقات بيع.

غطاء السحابة الداكنة (Dark Cloud Cover)

غطاء السحابة الداكنة نمط انعكاسي من شمعتين: شمعة صعودية كبيرة تتبعها شمعة هبوطية تفتتح فوق إغلاق السابقة لكنها تُغلق أسفل منتصف جسمها. هذا يعني أن السوق حاول مواصلة الصعود، لكن البائعين سيطروا سريعًا ودفعوا السعر للهبوط.

يُعدّ هذا النمط تحذيرًا من تراجعٍ مرجّح. بعد ظهوره، غالبًا ما يفكّر المتداولون في جني الأرباح، تقليص صفقات الشراء، أو البحث عن نقطة دخول لصفقة بيع.

الشهاب/النجمة الهابطة (Shooting Star)

النجمة الهابطة (Shooting Star) نمط هبوطي من شمعة واحدة. تمتلك جسمًا صغيرًا قرب قاع النطاق وذيلًا علويًا طويلًا—ما يعني أن السعر ارتفع بقوة لكن البائعين أعادوه قريبًا من سعر الافتتاح. هذا الارتداد الحاد يُظهر ضعف الثيران وتزايد ضغط البائعين.

بالنسبة للمتداولين، النجمة الهابطة إشارة لاحتمال انعكاس هبوطي. وتزداد موثوقيتها إذا ظهرت عند مقاومة أو بعد صعودٍ حاد. عادةً ما ينتظر المتداولون تأكيدًا من الشمعة التالية التي ينبغي أن تُغلق أسفل جسم النجمة الهابطة. بعدها يدرس كثيرون جني الأرباح أو فتح صفقات بيع توقعًا لمزيد من الهبوط.

ثلاثة غربان سود (Three Black Crows)

ثلاثة غربان سود نمط هبوطي قوي يتكوّن من ثلاث شموع حمراء طويلة متتالية، تفتتح كل واحدة داخل جسم السابقة وتُغلق أسفل قاعها. يُظهر هذا التسلسل ضغطًا بيعيًا متواصلًا ومتزايدًا: المشترون لم يعودوا قادرين على دفع السعر للأعلى، والسوق ينحدر تدريجيًا من دون محاولات ارتدادٍ تُذكر.

بالنسبة للمتداولين، هذا النمط إشارة واضحة إلى انتهاء الاتجاه الصاعد وبداية هبوطٍ مكتمل. ترتفع موثوقيته إذا ظهر بعد فترة صعودٍ طويلة أو عند منطقة مقاومة قوية. بعد ظهوره يستعدّ كثيرون لاستمرار الهبوط: إغلاق صفقات الشراء، دراسة صفقات بيع، أو انتظار المزيد من تأكيد الاتجاه الهابط.

كيف نستخدم الأنماط الهبوطية في التداول؟

تساعد الأنماط الهبوطية المتداولين على فهم وجهة السوق. وتُستخدم لأغراضٍ متعددة:

1. تحديد نقطة الدخول أو الخروج. تُظهر الأنماط الهبوطية مناطق قد يتوقف فيها الصعود ويبدأ الانعكاس للأسفل. إذا ظهر النمط بعد حركة صعودية وبالقرب من مقاومة، غالبًا ما يكون نقطة مناسبة للبيع أو لفتح صفقة بيع.

2. تأكيد بدء الهبوط. قبل اتخاذ إجراء، من المهم انتظار التأكيد—مثل شمعة حمراء لاحقة أو زيادةٍ في أحجام البيع. هذا يدل على دخول البائعين فعليًا وأن إشارة الانعكاس ليست عشوائية.

3. استخدام صفقات البيع (Short). تساعد الأنماط الهبوطية على فتح صفقات بيع للاستفادة من هبوط السعر. بعد تأكيد الاتجاه الهابط يمكن الدخول توقعًا لاستمرار التراجع. وكلما كان النمط أوضح وأكثر حدّة، تحسّن عائد الحركة الهابطة المحتمل.

4. وضع أوامر وقف الخسارة. بعد تكوّن نمط هبوطي، يُوضع وقف الخسارة عادةً فوق أقرب قمّة محلية. هذا يحدّ من الخسائر إذا واصل السوق الصعود على غير المتوقع.

5. تقييم الاتجاه العام. تكون الأنماط الهبوطية أكثر موثوقية عندما لا يتعارض معها السياق العام للسوق. إذا كان الاتجاه الأكبر هابطًا، ترتفع احتمالية نجاح الإشارة.

6. الدمج مع المؤشرات. تساعد مؤشرات مثل RSI، وMACD، أو أحجام التداول على التحقق من قوة البائعين. عندما يشير النمط والمُؤشّرات معًا للأسفل، تصبح الإشارة أقوى بكثير.

الخلاصة: الأنماط الهبوطية ليست أوامرًا مباشرة من نوع «بِع الآن!»، بل إشارات بصرية تعكس ضعف المشترين وتزايد ضغط البائعين. إن القدرة على التعرّف على هذه الأنماط وتأكيدها بتحليلٍ إضافي تمكّن المتداولين من الاستعداد مبكرًا لهبوط الأسعار واتخاذ قراراتٍ أكثر وعيًا.

ما هي الأنماط الهبوطية الأخرى التي تعرفها؟ وهل استخدمتها من قبل؟ متى وكيف؟ دعنا نناقش ذلك!