Fournisseurs de liquidité dans les crypto-monnaies : Signification, Exemples

La liquidité joue un rôle essentiel dans le marché des crypto-monnaies, car elle assure des transactions fluides et efficaces. Elle repose sur les fournisseurs de liquidité (LP), qui peuvent être des investisseurs, des teneurs de marché, et même des bourses de crypto-monnaies. Ils garantissent un volume de transactions suffisant, rendant ainsi le marché plus stable. Découvrez davantage l'importance des LP, comment les choisir, et les meilleurs fournisseurs sur le marché dans cet article.

Pourquoi la liquidité sur les échanges est-elle importante ?

La liquidité permet d'acheter ou de vendre rapidement des actifs sans fluctuations de prix importantes. En d'autres termes, un niveau élevé de liquidité réduit le risque de glissement, où la valeur des pièces peut changer au moment de la transaction. Cela est également crucial pour les traders, car les spreads sont plus petits avec une grande liquidité, ce qui signifie que les transactions sont plus rentables. Ainsi, une forte liquidité sur les échanges centralisés (CEX) maintient des conditions de marché stables, garantissant une expérience de trading plus fluide et une plus grande efficacité, ce qui, à son tour, forme la compétitivité de la plateforme. C'est là que les fournisseurs de liquidité entrent en jeu.

Qu'est-ce qu'un fournisseur de liquidité ?

Examinons maintenant le concept de fournisseur de liquidité en détail. Comme nous l'avons déjà mentionné, un fournisseur de liquidité est une personne ou une entité qui fournit de la liquidité à un marché ou à une bourse en plaçant des ordres d'achat ou de vente d'actifs. En rendant le modèle du carnet d'ordres lorsque des ordres sont placés et exécutés, les LP permettent à d'autres participants d'acheter et de vendre des crypto-monnaies facilement sans fluctuations de prix importantes. En contrepartie, les fournisseurs de liquidité reçoivent une part des commissions pour les transactions exécutées.

Rôle des fournisseurs de liquidité

Les fournisseurs de liquidité garantissent le bon fonctionnement des échanges centralisés et des marchés en général ; en d'autres termes, ils s'assurent qu'il y a toujours quelqu'un de l'autre côté de la transaction. De cette manière, ils comblent l'écart entre les acheteurs et les vendeurs et aplanissent les déséquilibres du marché. Voici les rôles que jouent les LP en détail :

• Faciliter les échanges. Les fournisseurs de liquidité créent une quantité d'ordres d'achat et de vente sur l'échange et le marché, permettant aux traders d'exécuter des transactions sans grandes fluctuations de prix et sans retard.

• Accéder aux actifs. Grâce à la contribution des LP, les traders ont un accès facile aux crypto-monnaies qu'ils souhaitent acheter ou vendre. Cela est possible même en cas de fluctuations de la demande sur le marché.

• Réduction du glissement. Une grande liquidité minimise le glissement lors des ventes ; ainsi, les LP garantissent des prix d'actifs stables même lors de grandes transactions.

• Stabilité. La participation des LP à l'augmentation de la liquidité du marché conduit à une tarification plus cohérente, réduisant ainsi la volatilité. Tout cela forme la stabilité du marché.

Les fournisseurs de liquidité sont la "force cachée" qui garantit des transactions fluides. Sans eux, les échanges de crypto-monnaies et les marchés subiraient des pénuries de commandes et de fortes variations des prix, ce qui entraînerait une perte de confiance des traders.

Exemple de fourniture de liquidité

Maintenant que vous savez qui sont les LP et quel rôle ils jouent, examinons un exemple de la manière dont la liquidité est fournie sur les échanges centralisés. Nous pouvons penser à ce processus en termes de trois éléments : les teneurs de marché, l'exécution des transactions et les commissions. Voici les détails :

1. Teneurs de marché. Ce sont les fournisseurs de liquidité les plus fréquents sur les CEX. Les teneurs de marché placent des ordres d'achat et de vente d'actifs à différents niveaux de prix.

2. Exécution des transactions. Lorsqu'un trader souhaite acheter ou vendre un actif, l'échange fait correspondre ses ordres avec ceux des teneurs de marché. Ainsi, si un trader veut acheter de l'Ethereum, l'échange correspondra les ordres de vente des teneurs de marché au meilleur prix disponible.

3. Accumulation de commissions. Les teneurs de marché reçoivent un pourcentage des commissions de trading en échange de la fourniture de liquidité. Ainsi, si un trader veut acheter de l'Ethereum, dont le prix d'échange est de 2 000 $, une fois la transaction effectuée, le teneur de marché recevra une part des frais de cette transaction. Certaines bourses offrent également des programmes de bonus aux LP pour encourager la liquidité.

Comment choisir un fournisseur de liquidité ?

Avant de choisir un fournisseur de liquidité crypto, vous devez connaître les facteurs à prendre en compte pour être sûr de sa fiabilité. Il s'agit de :

• Réputation. Le LP doit avoir des avis positifs, une large base de clients et une bonne note sur le marché.

• Conformité réglementaire. Évaluez les mesures de sécurité mises en place sur la plateforme (cryptage, AML, 2FA, etc.). Vérifiez que le fournisseur respecte les exigences réglementaires sur les marchés clés (comme la SEC aux États-Unis).

• Profondeur de la liquidité. Le fournisseur doit disposer de volumes de transactions constants, en soutenant des paires de trading populaires comme BTC/USDT ou ETH/USDT.

• Commissions. Il vaut mieux choisir la plateforme avec la structure de frais la plus favorable pour rendre les transactions efficaces. Les frais peuvent également varier en fonction du volume de trading.

• Diversité des actifs. Plus il y a d'actifs disponibles sur la plateforme, plus la liquidité est élevée. Il vaut également la peine de vérifier si l'échange prend en charge les actifs que vous souhaitez trader.

• Outils de plateforme. Le fournisseur de site doit être clair et intuitif, et offrir des outils de trading utiles (par exemple, le transfert de données en temps réel) et une intégration technique (par exemple, des API).

• Support utilisateur. Le LP doit offrir un support client 24/7, car une résolution rapide des problèmes est un facteur clé pour l'exécution rapide des transactions.

Liste des meilleurs fournisseurs de liquidité crypto

Dans cette section, nous mettons en avant quatre des meilleurs fournisseurs de liquidité sur le marché qui répondent à nos critères de sélection. Parmi eux se trouvent des CEX tels que Cryptomus, Binance, Kraken et OKX. Tous offrent des mesures de sécurité robustes, des pools de liquidité profonds et une excellente base de clients.

Cryptomus

Cryptomus est une jeune bourse centralisée, fondée en 2022, mais dispose déjà d'une large base de clients. Il y a un support 24/7 par email ou bot Telegram, ce qui facilite le travail. Un autre avantage est la fiabilité de l'échange, car ici, les fonds sont protégés par 2FA et une technologie de cryptage, et la plateforme respecte pleinement les réglementations AML et KYC.

Cryptomus prend en charge plus de 100 paires très liquides, y compris des actifs comme BTC, ETH, USDT, et d'autres. Il est également possible d'ajouter une paire de trading sur demande. En ce qui concerne les commissions, elles sont nulles pour les preneurs et pour les fournisseurs. En général, l'échange Cryptomus fournit des projets avec différents degrés de risque et travaillant dans des segments de niche, et propose une approche individuelle pour la formation de la liquidité. Cela se fait via l'API de la plateforme, offrant une intégration fluide.

Binance

C'est la plus grande bourse de crypto-monnaies en termes de volume de trading, ce qui en fait un leader dans la fourniture de liquidité. La plateforme est choisie pour ses pools de liquidité profonds, sa large sélection d'actifs et son éventail d'outils de trading. Par exemple, Binance permet aux fournisseurs de liquidité de travailler ensemble et propose des incitations pour attirer les personnes qui peuvent améliorer l'écosystème de la plateforme. Le trading sur marge, les contrats perpétuels et les futurs font également partie des fonctionnalités proposées.

Binance est disponible dans 180 pays, ce qui indique une large base de clients actifs, impactant positivement la dynamique de liquidité. En raison de la grande fonctionnalité, il peut être difficile de comprendre l'interface de la plateforme, c'est pourquoi le service d'assistance est disponible pour aider.

Kraken

La bourse Kraken est connue pour ses normes de sécurité élevées et offre une infrastructure de trading robuste pour les débutants et les professionnels. Divers outils de trading y sont disponibles, y compris le trading sur marge, les futurs et les services OTC (Over-the-Counter). Pour les grands traders, la plateforme fournit un support institutionnel.

En termes de liquidité, l'échange propose une profondeur de carnet de commandes robuste pour les paires de trading populaires. Un programme appelé "Fournisseurs de Liquidité" a été développé ici ; comme ailleurs, il permet aux utilisateurs d'augmenter la liquidité de la plateforme en déposant des ordres dans les carnets de commandes de l'échange. Les LP reçoivent en retour des réductions sur les frais de trading, ce qui devient avantageux pour le trading.

OKX

OKX offre un large éventail de services de trading, y compris le trading au comptant, les options, les futurs et les contrats à terme ouverts. L'échange est également choisi pour son attention particulière à la sécurité et son respect des exigences réglementaires. De plus, OKX prend en charge la finance décentralisée et intègre activement les protocoles DeFi pour élargir son offre.

En ce qui concerne la liquidité, la plateforme adopte une approche multiforme. Premièrement, l'échange prend en charge à la fois des sources de liquidité centralisées et décentralisées, permettant aux utilisateurs d'accéder à un grand nombre d'actifs et de paires de trading. Deuxièmement, OKX a intégré l'API de Uniswap Labs dans la plateforme DeFi, ce qui permet aux clients d'accéder à des pools de liquidité supplémentaires. L'échange soutient également les API pour les fournisseurs de liquidité, facilitant la connectivité pour la création de marché. Ainsi, l'infrastructure est caractérisée par la profondeur et l'efficacité de l'exécution.

Comme vous pouvez le voir, les fournisseurs de liquidité sont des acteurs clés pour garantir des transactions crypto efficaces et rentables. Il existe un grand nombre de fournisseurs sur le marché, vous pouvez donc choisir en fonction de vos priorités. Avez-vous probablement choisi l'un d'entre eux dans la liste que nous avons partagée ? Laissez vos commentaires ci-dessous.