Derivados de apuestas líquidas y su lugar en DeFi

Los derivados de apuestas de liquidez están muy extendidos en el mundo de las criptomonedas y continúan su adopción masiva en el espacio digital. Hoy hablaremos sobre el concepto de este término y definiremos las perspectivas futuras de los derivados de participación líquida en el espacio DeFi.

¿Qué son los derivados de participación líquida?

Liquid Stake es una solución de software bastante conocida que permite a los usuarios colocar sus tokens basándose en un mecanismo de consenso de prueba de participación (PoS) en redes como Ethereum. A diferencia de la apuesta fija, que implica que los usuarios reciben un porcentaje fijo por bloquear criptomonedas, durante la apuesta líquida, a cambio de las mismas acciones, los apostadores reciben derivados de apuesta líquida (LSD), que también se conocen como tokens de apuesta líquida (LST).

Y, en general, la participación de liquidez permite a los inversores comenzar a ganar LSD como derivados y así atraer liquidez adicional a la cadena de bloques en la que se emitieron originalmente.

El papel de los derivados de participación líquida en el ecosistema DeFi

Para comprender el papel de los derivados de apuestas de liquidez en el sistema DeFi, es importante identificar las razones de su aparición. Como regla general, la aparición de este fenómeno se explica por el hecho de que las formas tradicionales de apostar tienen ciertas limitaciones que, dentro de ciertos protocolos DeFi, se explican por la falta de liquidez y el alto potencial de centralización. Por lo tanto, se desarrolló la apuesta líquida para abordar estos problemas. Con él, y apostando derivados, los usuarios de DeFi ahora tienen la capacidad de negociar activos que inicialmente están bloqueados pero que pueden negociarse simultáneamente como garantía.

Entonces, por ejemplo, las criptomonedas ETH, que han sido apostadas, se pueden convertir en tokens criptográficos derivados de apuestas líquidas y, por lo tanto, venderse mientras continúan existiendo como activos líquidos. Se pueden utilizar como garantía bajo varios protocolos DeFi que incluyen préstamos y más. Y la parte más atractiva de esto es que los poseedores de LSD pueden seguir recibiendo una remuneración de sus activos bloqueados mientras obtienen ingresos adicionales al utilizar el LSD como garantía o comercializarlo.

De esta manera, LSD abre oportunidades únicas para los poseedores de activos de criptomonedas y ofrece una nueva fuente de ingresos en el multifacético y complejo entorno DeFi.

Beneficios de los derivados líquidos en DeFi

¿Qué son los derivados líquidos de stake y qué ventajas tienen? Estas son algunas de sus características:

• Liquidez mejorada: Durante la apuesta fija, los usuarios pierden la oportunidad de obtener rendimientos adicionales cuando sus activos apostados no son líquidos. La apuesta líquida, por otro lado, proporciona a las partes interesadas acceso inmediato a liquidez, permitiéndoles utilizar sus activos para otras inversiones o actividades financieras en varios protocolos DeFi, mientras reciben una recompensa de apuesta de monedas derivadas de apuesta líquida.

• Generación de ingresos: Los usuarios que tokenizan activos apostados tienen acceso a múltiples soluciones para implementarlos en múltiples protocolos DeFi para generar ingresos adicionales. La participación paralela en los mercados de crédito o en varios fondos de liquidez, mientras los activos todavía están tokenizados, ayuda a generar y maximizar las ganancias de los interesados.

• Disponibilidad: La opción de derivados de apuestas líquidas y los grupos en la red Ethereum permiten a los usuarios apostar cantidades menores que los 32 ETH indicados en las apuestas tradicionales y brindan una recompensa por apuesta para esos usuarios.

• Velocidad: Las apuestas tradicionales, como las de la plataforma Cryptomus, no requieren mucho tiempo por parte de los usuarios para iniciarlas y ejecutarlas. Las monedas se pueden apostar el primer día y se pueden retirar en cualquier momento si cambia de opinión. Los protocolos de derivados de apuestas líquidas también garantizan que no haya las llamadas "colas" y en algunas plataformas los usuarios también pueden apostar tokens y comenzar a recibir recompensas después de aproximadamente un día.

Riesgos de apostar derivados líquidos en DeFi

¿Cuáles son las desventajas y desventajas de los derivados de apuestas líquidas? El LSD enfrenta muchos desafíos y tiene muchos riesgos:

• Volatilidad: Muchas criptomonedas son conocidas por su mayor volatilidad en los precios, lo que va asociado a no pocos riesgos. Entonces, si el valor de los derivados criptográficos líquidos cae por debajo de su activo subyacente, existe la posibilidad de que los usuarios sufran pérdidas.

• Reducción: En varias redes blockchain como Ethereum, los validadores se monitorean activamente. Si se descubren errores o lagunas en su trabajo, los validadores pueden ser penalizados o "recortados". Si se reducen los validadores en las plataformas de participación líquida, el protocolo generalmente ofrece a los usuarios la opción de cubrir la reducción, pero puede haber otros problemas asociados con esto.

• Riesgo de fraude: El uso de un derivado de participación líquida en una plataforma particular supone que el usuario confía y depende de servicios de terceros para tokenizar sus activos. Pero en caso de errores de cálculo, puede existir riesgo de fraude y posibles pérdidas en estas plataformas. Es por eso que no deben pasarse por alto las medidas de seguridad y es necesario evaluar cuidadosamente la credibilidad, seguridad y reputación de quienes le ofrecen derivados de liquidez.

Perspectivas futuras de los derivados de participación líquida y la evolución de DeFi

Los derivados de apuestas líquidas están ganando cada día más protagonismo en el mundo de las criptomonedas; por lo tanto, es difícil no asumir que serán el próximo gran hito para DeFi. También se puede suponer que el uso de apuestas líquidas se utilizará en DeFi con fines tales como respaldar el crecimiento de su ecosistema, aumentar la rentabilidad y distribuir el riesgo.

Esto se indica por el hecho de que el LSD ya tiene un valor total bloqueado más alto que los protocolos de préstamo. Es por eso que cada vez más empresas están centrando su atención en esta solución y afirmando que el LSD eventualmente actuará como una parte clave e importante para hacer que el espacio DeFi sea más eficiente.

Con esto concluye el artículo que cubrió el tema de los tokens de derivados de apuestas líquidas. Realmente esperamos que haya podido obtener nuevos conocimientos de nuestra guía. No dude en compartir sus conclusiones sobre este tema a continuación en los comentarios.