ژاپن نرخ مالیات ۲۰٪ برای سود کریپتو پیشنهاد می‌دهد، مشابه نرخ مالیات سهام

ژاپن در حال آماده‌سازی برای تغییر بزرگی در نحوه مالیات‌بندی سود ارزهای دیجیتال است. دولت اکنون از نرخ ثابت ۲۰٪ حمایت می‌کند، که کاهش چشمگیری نسبت به سیستم پلکانی فعلی دارد که برای درآمدهای بالا تا ۵۵٪ هم می‌رسد. این رویکرد نشان‌دهنده پذیرش فزاینده دارایی‌های دیجیتال به‌عنوان یک سرمایه‌گذاری اصلی است. نرخ شفاف و پایین‌تر می‌تواند مشارکت بیشتر معامله‌گران فردی و شرکت‌ها را جذب کند.

ژاپن چگونه قصد دارد مالیات کریپتو و سهام را هماهنگ کند؟

امروزه سود حاصل از ارزهای دیجیتال به‌عنوان درآمد متفرقه طبقه‌بندی می‌شود. این سودها مانند دستمزد یا درآمد تجاری رفتار می‌شوند و نرخ‌ها با افزایش کل درآمد افزایش می‌یابد. افراد با درآمد بالا ممکن است تا ۴۵٪ مالیات بر درآمد بدهند، به‌علاوه ۱۰٪ مالیات محلی، که نرخ مؤثر برخی معامله‌گران را به بیش از دو برابر ۲۰٪ پیشنهادی برای سهام و صندوق‌های سرمایه‌گذاری می‌رساند.

Huge. The Japanese government has officially begun the process of adjusting the crypto tax rate to 20% and is trying to pass it in 2026. https://t.co/4eX7UBJrzR

— Sota Watanabe (@WatanabeSota) December 1, 2025

سود سهام و صندوق‌ها با نرخ ثابت ۲۰٪ مالیات می‌شوند، سیستمی که سرمایه‌گذاران از قبل با آن آشنا هستند. هماهنگ کردن این نرخ برای کریپتو، هدفش قرار دادن دارایی‌های دیجیتال در همان سطح بازارهای سنتی است.

حمایت از اصلاحات پس از آن افزایش یافت که [سازمان خدمات مالی ژاپن] پیشنهاد تغییرات را در اواخر ۲۰۲۴ ارائه کرد. قانون‌گذاران اکنون در حال تدوین به‌روزرسانی‌های قانون ابزارها و بورس مالی هستند. این تغییرات هدفشان کاهش مالیات و بهبود حمایت از سرمایه‌گذاران است، از جمله قوانین سختگیرانه‌تر علیه معاملات داخلی و افشای شفاف‌تر برای شرکت‌های کریپتو.

ژاپن از گذشته سخت‌گیرانه با کریپتو رفتار کرده است، به‌ویژه پس از شکست‌های صرافی‌ها. این تغییر نشان می‌دهد که ژاپن به‌سمت حمایت از رشد در حالی که همچنان ریسک‌ها را مدیریت می‌کند، حرکت می‌کند.

حمایت از سرمایه‌گذار چگونه بر اصلاح مالیات تأثیر می‌گذارد؟

یکی از چالش‌های اصلی برای نهادهای ناظر، یافتن تعادلی است که بازارها را محافظت کند و در عین حال نوآوری را تشویق کند. سال‌هاست که بخش کریپتو در ژاپن اعلام کرده مالیات‌های بالا کاربران را از فعالیت در پلتفرم‌های قانونی و تحت نظارت بازمی‌دارد.

بسیاری از سرمایه‌گذاران به دلیل نگرانی مالیاتی فروش دارایی‌های سودآور خود را به تعویق انداختند. برخی دیگر فعالیت‌های معاملاتی خود را به خارج منتقل کردند. هر دو نتیجه، سیستم مالی ژاپن و اقتصاد دیجیتال گسترده‌تر آن را تضعیف می‌کند. دولت اکنون به دنبال ایجاد «چارچوب مستحکم حمایت از سرمایه‌گذار» همراه با اصلاحات مالیاتی است. اقدامات احتمالی شامل:

• بهبود نظارت بر رعایت قوانین پلتفرم‌ها
• محافظت سختگیرانه‌تر از داده‌های معاملاتی
• گزارش‌دهی شفاف‌تر

این اقدامات نشان می‌دهند که ژاپن در حال مدرن‌سازی نظارت است، نه تسهیل آن. کشور تمرکز دارد بر اینکه سرمایه‌گذاران ایمن بمانند و بازارها فعال و سالم باشند.

شرکت‌های کریپتو نیز خواستار قوانین شفاف‌تر برای دارایی‌های شرکتی هستند. مالیات بر سود تحقق‌نیافته، اداره پروژه‌های Web3 در ژاپن را دشوار کرده است. قوانین جدید می‌توانند این مشکلات را کاهش دهند و از خروج شرکت‌ها جلوگیری کنند.

پیشرفت در اصلاح مالیات کریپتو ژاپن

انجمن بلاک‌چین ژاپن، اصلی‌ترین لابی کریپتو کشور، تقریباً سه سال است که برای اصلاح مالیات فشار می‌آورد. در ۲۰۲۳، این انجمن از نهادهای نظارتی خواست تا همان نرخ ۲۰٪ که برای سهام استفاده می‌شود را اعمال کنند و اعلام کرد که قوانین فعلی مانع نوآوری شرکت‌ها و مشارکت افراد عادی می‌شود.

فعالان کریپتو به رقابت فزاینده در آسیا اشاره می‌کنند. کره جنوبی، سنگاپور و هنگ‌کنگ قوانین شفاف‌تری معرفی کرده‌اند تا توسعه بلاک‌چین و فین‌تک را جذب کنند. ژاپن که زمانی پیشتاز صدور مجوز کریپتو بود، ممکن است مزیت خود را از دست بدهد.

وضعیت ممکن است به‌زودی تغییر کند. سازمان خدمات مالی قصد دارد پیشنهاد خود را در جلسه ۲۰۲۶ پارلمان ملی ارائه دهد. اگر تصویب شود، می‌تواند یکی از بزرگ‌ترین به‌روزرسانی‌های سیاست کریپتو ژاپن در سال‌های اخیر باشد. فرآیند طولانی است، اما جهت حرکت واضح است.

مالیات پایین‌تر کریپتو چه معنایی دارد؟

یک سیستم مالیاتی ساده‌تر می‌تواند به سرعت رفتار بازار را تحت تأثیر قرار دهد. مالیات پایین‌تر معمولاً به فعالیت معاملاتی بیشتر، ایجاد کسب‌وکارهای جدید و حضور قوی‌تر در بازار ملی منجر می‌شود. سرمایه‌گذارانی که پیش‌تر محتاط بودند، ممکن است ارزهای دیجیتال را به‌عنوان بخشی مهم از پرتفوی خود ببینند.

تنها نرخ ۲۰٪ تضمین رشد نیست. با این حال، مسیر روشن‌تری ارائه می‌دهد و یک مانع روانی بزرگ که رشد صنعت را محدود کرده بود، حذف می‌کند.