Qu'est-ce que le APR et comment le calculer?

Détenir et emprunter des crypto-actifs est votre méthode de référence pour gagner de l'argent avec les crypto-monnaies. Il est bon de savoir exactement combien votre investissement vous rapportera, n'est-ce pas ? Il existe deux indicateurs qui vous aident à déterminer le type de rendement auquel vous pouvez vous attendre avec un investissement particulier : le taux annuel en pourcentage (TAP) et le rendement annuel en pourcentage (RAP). Il existe des nuances dans l'utilisation de ces indicateurs. Comme pour tout ce qui concerne le monde des crypto-monnaies, il est préférable de les comprendre en détail, sinon vous risquez de passer à côté de quelque chose de vraiment rentable : les produits avec un TAA plus élevé ne génèrent pas nécessairement plus de revenus que les produits avec un TAA plus bas, et vice versa. C'est encore plus intéressant avec des produits qui ont le même taux - vous devrez regarder et comparer. Nous vous expliquons en détail comment cela fonctionne, ce qu'il faut prendre en compte et comment ne pas s'y perdre !

Qu'est-ce que le TAEG ?

En termes généraux, le taux annuel effectif global (TAEG) est la mesure de base permettant de calculer le coût d'un prêt ou d'un investissement au cours d'une année. Il est exprimé en pourcentage et indique essentiellement le montant qu'un emprunteur paie à un prêteur pour ses services ou les gains qu'un investisseur peut potentiellement tirer de ses investissements - précisément notre scénario. Le TAEG est calculé comme un taux d'intérêt simple. Contrairement au taux dit "composé", le TAEG ne tient pas compte des intérêts accumulés sur d'autres intérêts - un rôle dévolu à la mesure de l'API. Si le TAEG est un outil précieux pour appréhender la rentabilité fondamentale des investissements, il ne permet pas d'obtenir une vue d'ensemble lorsqu'il s'agit de comparer les investissements avec les intérêts composés. Nous reviendrons plus en détail sur le traitement des intérêts composés, ainsi que sur la comparaison entre l'APY et le TAEG. Pour l'instant, il est essentiel de comprendre l'importance de ces mesures pour les investisseurs en cryptomonnaies.

Qu'est-ce que le TAEG en crypto-monnaie ?

Lorsqu'un investisseur en cryptomonnaies alloue des fonds à un pool de staking, accorde des prêts ou participe à des pools de liquidités, il s'attend, en tant que créancier, à être récompensé pour ses services. Ces récompenses se manifestent souvent sous la forme d'intérêts, le taux d'intérêt annuel indiquant combien le créancier gagnera au-delà de son investissement initial après la clôture de la transaction. Dans le domaine des crypto-monnaies, le TAEG est généralement utilisé pour évaluer la rentabilité des opérations financières. Comprendre le TAEG s'avère utile pour comparer les offres d'investissement et prendre des décisions éclairées qui maximisent la rentabilité. Alors que le TAEG peut sembler simple, la compréhension de l'APY nécessite la maîtrise du concept d'intérêts composés. En d'autres termes, il s'agit du rendement de votre investissement compte tenu des intérêts accumulés pour les services rendus - que ce soit de manière hebdomadaire, mensuelle ou annuelle, en fonction de l'offre. Par conséquent, si votre offre prévoit des paiements plus fréquents qu'une fois par an, le solde de l'opération peut progresser tout au long de l'année, tandis que le TAEG reste fixe.

Comment calculer le TAEG

La bonne nouvelle est que les utilisateurs réguliers n'ont généralement pas besoin de calculer eux-mêmes ce pourcentage - vous trouverez les chiffres nécessaires dans l'offre elle-même, après quoi vous pouvez choisir d'utiliser l'une des calculatrices d'investissement en ligne. Toutefois, pour des raisons de transparence, il est utile de comprendre comment cela fonctionne. La formule de calcul du TAEG ne comprend que le taux d'intérêt et inclut tous les coûts de transaction supplémentaires. Elle peut varier d'un produit à l'autre, mais est généralement calculée à l'aide de la formule suivante :

A = [P × (1 + R × T)] Où :

A = montant total final

P = le montant principal, c'est-à-dire le montant de l'investissement ou du prêt initial

R = taux d'intérêt utilisé

T = temps (en années)

Le taux d'intérêt annuel, quant à lui, inclut les intérêts composés et rend le calcul un peu plus complexe, car il inclut les intérêts courus à la fois sur le montant du capital initial et sur tous les intérêts courus précédemment. Il est important de prêter attention à la fréquence des paiements d'intérêts : plus les paiements sont fréquents, plus ils s'accumulent. Cela influe sur le chiffre de l'API. Ces versements peuvent être quotidiens, mensuels, trimestriels ou annuels. Il est donc essentiel de comparer les possibilités d'investissement entre elles et de calculer l'API pour chacune d'entre elles, ce qui vous permettra d'évaluer avec précision la rentabilité de chaque scénario.

La formule de calcul de l'API est la suivante :

API = (1 + r/n)^(n*t) - 1 Où :

r - taux d'intérêt nominal (en fractions décimales).

n - nombre de périodes de réinvestissement par an.

t - temps (en années).

Comment pouvez-vous utiliser cette méthode dans vos investissements ? Par exemple, vous envisagez deux offres : l'une avec un TAEG de 5 % qui s'accumule mensuellement, l'autre avec un TAEG de 5 % qui s'accumule tous les 6 mois. Dans ce cas, vous devez calculer le taux annuel moyen des deux offres et déterminer quel investissement vous rapportera le plus.

Calcul :

Réinvestissement mensuel : APY = (1 + 0,05/12)^(121) - 1 ≈ 0,0512 ou 5,12%.

Réinvestissement semestriel : API = (1 + 0,05/2)^(21) - 1 ≈ 0,0506 ou 5,06%.

Dans ce scénario, la plateforme avec des accumulations mensuelles fournira des rendements légèrement plus élevés en raison de l'accumulation fréquente des intérêts, de sorte que l'investissement dans cette offre sera plus favorable.

TAEG vs APY

Résumons les différences entre le TAEG et l'API.

Calcul des intérêts

Le TAEG représente le taux annuel en pourcentage. Il ne tient pas compte des intérêts composés, contrairement à l'APY, qui fournit une estimation plus précise des gains réels.

Complexité

Le TAEG est une mesure plus simple qui ne prend en compte que le taux d'intérêt de base. En revanche, l'APY prend en compte à la fois le taux et la fréquence des paiements sur votre investissement, ce qui rend le calcul plus complexe.

Comparabilité

Le TAEG permet de comparer des investissements dont la fréquence de réinvestissement est similaire, tandis que l'API permet de comparer équitablement des investissements ayant des structures de réinvestissement différentes. Rendements réalistes : Le TAEG peut sous-estimer la rentabilité réelle des investissements avec des périodes de réinvestissement fréquentes, alors que l'API donne une vision plus réaliste des rendements globaux.

Il est donc plus pratique d'utiliser l'un ou l'autre indicateur pour chaque opération. Prenons des exemples concrets.

Prêts d'urgence: Lorsque l'on évalue des prêts en crypto-monnaies avec une structure d'intérêt simple, le TAEG est le mieux adapté. Il permet de comparer les taux d'intérêt annuels de différents prêts sans tenir compte de la capitalisation.

Récompenses de staking sans réinvestissement: Pour calculer les revenus d'un plan de staking sans réinvestissement, le TAEG est la mesure la plus appropriée.

Comptes d'épargne ou plates-formes de crédit avec réinvestissement: Pour comparer des comptes d'épargne ou des plates-formes de crédit avec réinvestissement Pour comparer des comptes d'épargne ou des plateformes de crédit offrant des intérêts composés, il est préférable d'utiliser l'APY. L'APY prend en compte l'effet des intérêts composés et donne une image plus précise de la rentabilité globale.

Crypto Farming avec réinvestissement: Si vous évaluez la rentabilité du crypto farming sur les plateformes DeFi où les récompenses sont automatiquement réinvesties, l'APY est le plus approprié. Il permet de comparer les rendements totaux de différentes stratégies de crypto farming et de sélectionner l'option la plus appropriée.

Est-ce que cela a plus de sens maintenant ? Nous l'espérons, car vous pouvez maintenant mettre vos connaissances en pratique. Mais ce n'est pas tout ! Vous trouverez sur notre blog de nombreuses autres informations sur d'autres phénomènes dans le monde des crypto-monnaies. Ne manquez pas d'y jeter un coup d'œil pour ne pas manquer quelque chose d'important pour votre investissement.